جدیدترین اخبار اونس طلا امروز | تحلیل لحظه‌ای قیمت طلا و XAUUSD

طلا نزدیک مرز ۴۰۰۰ دلار

قیمت اونس طلا (XAU/USD) در معاملات روز جمعه آسیا با رشد محدود همراه شد، اما همچنان زیر سطح روانی ۴۰۰۰ دلار باقی مانده است. سرمایه‌گذاران در شرایطی از خرید دارایی‌های ریسکی عقب‌نشینی کرده‌اند که نگرانی‌ها درباره اثرات اقتصادی تعطیلی طولانی‌مدت دولت آمریکا و ابهام حقوقی در مورد تعرفه‌های گمرکی دونالد ترامپ، بازار را تحت فشار قرار داده است. ضعف بازارهای سهام جهانی نیز نشان می‌دهد جریان سرمایه به سمت دارایی‌های امن مانند طلا در حال افزایش است.

در همین حال، یک گزارش بخش خصوصی نشان داد اقتصاد آمریکا در ماه اکتبر تعداد قابل توجهی شغل از دست داده است. این مسأله احتمال کاهش بیشتر نرخ بهره توسط بانک مرکزی آمریکا را تقویت می‌کند و به‌نوعی یک عامل حمایتی از قیمت طلا محسوب می‌شود. البته کمی تقویت دلار آمریکا مانع رشد بیشتر قیمت طلا شده، اما در تصویر کلی، عوامل بنیادی همچنان به نفع خریداران فلز زرد است.

تعطیلی تاریخی دولت آمریکا و فشار بر اقتصاد

تعطیلی دولت فدرال آمریکا اکنون وارد روز ۳۸ شده و برآورد دفتر بودجه کنگره نشان می‌دهد این تعطیلی می‌تواند بین ۱ تا ۲ درصد از تولید ناخالص داخلی سه‌ماهه چهارم را کاهش دهد. اختلافات شدید بین دموکرات‌ها و جمهوری‌خواهان برای تصویب بودجه همچنان بدون نتیجه مانده و حل این بحران نزدیک به نظر نمی‌رسد.

علاوه‌براین، بحث‌های مربوط به قانونی بودن تعرفه‌های ترامپ، فضای عدم‌قطعیت را بیشتر کرده است. دیوان عالی آمریکا این هفته بحث‌های مفصلی درباره اختیارات رئیس‌جمهور در اعمال تعرفه‌های گسترده داشت و حتی برخی قضات محافظه‌کار نیز نسبت به این اختیارات ابراز تردید کردند.

انتظار بازار: کاهش نرخ بهره فدرال رزرو

گزارش‌های آماری نشان داده‌اند که بخش خصوصی آمریکا در ماه اکتبر حدود ۹۱۰۰ شغل را از دست داده و حقوق و دستمزد دولت نیز ۲۲۲۰۰ موقعیت کاری کمتر شده است. همچنین تخمین‌های یک شاخص منطقه‌ای فدرال رزرو نشان می‌دهد نرخ بیکاری احتمالاً افزایش داشته است.

بر اساس ابزار FedWatch گروه CME، بازارها اکنون حدود ۶۷٪ احتمال می‌دهند که بانک مرکزی در ماه دسامبر دوباره نرخ بهره را کاهش دهد؛ در حالی که این احتمال یک هفته قبل حدود ۶۰٪ بود. این انتظارات قبلاً باعث افت دلار شده بود و به نفع طلا عمل کرد.

سطوح تکنیکال مهم برای طلا

نفوذ طلا بالای خط روند نزولی و عبور از میانگین‌های متحرک ۱۰۰ و ۲۰۰ ساعته، دست بالا را به خریداران داده است. اما ناتوانی در تثبیت بالای ۴۰۰۰ دلار، نشان می‌دهد مقاومت‌های سنگین پیش‌رو هستند.

• مقاومت‌ها: ۴۰۳۰ – ۴۰۴۵ – ۴۰۵۰ و در مرحله بعد ۴۱۰۰ دلار
• حمایت‌ها: ۳۹۷۵ – ۳۹۶۵ و سپس محدوده کف هفتگی ۳۹۲۹-۳۹۲۸ دلار

در صورت شکست معتبر زیر ۳۹۰۰ دلار، احتمال بازگشت به کف ماه اکتبر حوالی ۳۸۸۶ دلار وجود دارد.

برای دستری به چارت زنده طلای جهانی از این لینک استفاده نمایید: چارت طلای جهانی

سقوط سهام فناوری و نگرانی از ترکیدن حباب AI در بازارهای جهانی

بازارهای سهام تکنولوژی در جهان در حال تجربه یک پایان لرزان برای این هفته هستند؛ هفته‌ای که می‌تواند بزرگترین اصلاح قیمتی بازار پس از تنش‌های تعرفه‌ای آمریکا در هفت ماه گذشته باشد.

در ژاپن، سهام هلدینگ سرمایه‌گذاری «سافت‌بنک» که به‌خاطر سرمایه‌گذاری‌های پرریسک و پرریواردمشهور است، این هفته حدود ۲۰٪ ارزش خود را از دست داده است؛ سقوطی که مشابه آن بعد از دوران پاندمی دیده نشده بود. همچنین شاخص نزدک که مرکز ثقل سهام فناوری آمریکا محسوب می‌شود، این هفته بیش از ۲٪ افت داشته و فشار فروش در معاملات آسیایی نیز ادامه یافت. بازارهای سهام تکنولوژی در ژاپن و کره جنوبی نیز نزولی بودند.

نکته نگران‌کننده این است که افت اخیر بازار بدون یک دلیل مشخص و واضح رخ داده و همین موضوع احتمال تغییر ناگهانی احساسات سرمایه‌گذاران نسبت به سهام هوش مصنوعی را تقویت کرده است. بررسی بانک آمریکا نشان می‌دهد که بیش از نیمی از مدیران صندوق‌های سرمایه‌گذاری معتقدند بازار سهام هوش مصنوعی وارد فاز حباب شده است.

برخی تحلیلگران می‌گویند واکنش منفی شدید بازار به برنامه‌های هزینه‌کرد Meta در حوزه AI و همچنین واکنش عجیب نسبت به نتایج قدرتمند Palantir، می‌تواند نشانه‌ای از آغاز تغییر روند کلی باشد.

«هارولد ون‌در‌لینده» استراتژیست ارشد HSBC که دهه‌ها تجربه تحلیل بازار را دارد، گفت که پایان حباب دات‌کام نیز بدون خبر خاصی رقم خورد؛ فقط به‌خاطر این درک جمعی که قیمت‌ها بیش از حد منطقی بالا رفته‌اند.

او می‌گوید: «مشکل ارزش‌گذاری‌های خیلی بالا این است که مثل آسمان آبی است. کافی است یک ابر کوچک ظاهر شود، دیگر آسمان آبی نیست. در ارزش‌های خیلی بالا، کوچک‌ترین خبر یا تغییر در احساسات می‌تواند باعث سقوط شدید بازار شود.»

در همین حال، تعطیلی دولت آمریکا باعث شده آمار اشتغال جدید منتشر نشود و بازار بدون راهنمای مهم اقتصادی، تحت تأثیر احساسات و جریان معاملات قرار بگیرد.

در آسیا نیز آمار صادرات چین در ماه اکتبر ضعیف‌تر از انتظار بود و ۱.۱٪ افت داشت؛ هرچند تحلیلگران انتظار دارند پس از توافق تجاری اخیر با آمریکا، شرایط باثبات‌تر شود.

بازار اکنون منتظر است ببیند در پایان هفته معاملات سهام چگونه بسته خواهد شد. در بازار اوراق قرضه، داده‌های خصوصی درباره افزایش اخراج‌ها در آمریکا، احتمال کاهش نرخ‌های بهره را بیشتر کرده است.

در این میان دارایی‌های امن مثل ین ژاپن، طلا و فرانک سوییس با افزایش تقاضا مواجه شده‌اند.

رویدادهای مهمی که امروز می‌توانند بر بازار اثرگذار باشند:

• آمار تجارت آلمان
• داده‌های اشتغال کانادا
• عملکرد بازار سهام آمریکا در پایان معاملات امروز

برای دسترسی به چارت زنده بازارهای مالی از این لینک استفاده نمایید: چارت های بازارهای مالی

پیش‌بینی ING: طلا در سه‌ماهه اول سال ۲۰۲۶ دوباره قدرت می‌گیرد

اونس طلا همچنان در فاز تثبیت قرار دارد و موفق نشده قیمت خود را بالای ۴۰۰۰ دلار در هر اونس حفظ کند. با این حال یک مؤسسه مالی معتبر انتظار دارد که طلا در سه‌ماهه اول سال آینده دوباره وارد روند صعودی شود.

با وجود اینکه طلا نسبت به اوج قیمتی ماه گذشته فاصله گرفته، «اِوا مَنتهی» استراتژیست کالا در ING در گزارش ماهانه خود اعلام کرد همچنان نسبت به چشم‌انداز طلا خوش‌بین است. او پیش‌بینی می‌کند میانگین قیمت طلا در سه‌ماهه چهارم امسال حدود ۴۰۰۰ دلار و در سه‌ماهه اول ۲۰۲۶ به ۴۱۰۰ دلار برسد.

او می‌گوید: «حتی پس از این اصلاح اخیر، قیمت طلا از ابتدای سال تاکنون بیش از ۵۰ درصد رشد کرده است. تقاضای بانک‌های مرکزی و تقاضای پناهگاه امن همچنان وجود دارد. همچنین با ادامه روند کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو، خرید ETFها هم دوباره از سر گرفته خواهد شد. این اصلاح قیمتی را اصلاح سالم می‌دانیم نه تغییر روند.»

طلا پس از سخنان پاول که گفت کاهش نرخ بهره در دسامبر قطعی نیست، نتوانسته مومنتوم صعودی جدید جذب کند، اما بسیاری از تحلیلگران معتقدند ضعف بازار کار آمریکا در نهایت فدرال رزرو را مجبور به کاهش نرخ‌ها در ادامه سال جاری و نیمه اول سال آینده خواهد کرد.

طبق ابزار FedWatch بازارها اکنون حدود ۷۱٪ احتمال می‌دهند که ماه آینده نرخ بهره کاهش یابد.

Manthey اشاره کرد که سرمایه‌گذاری یکی از عوامل اصلی جهش بی‌سابقه قیمت طلا در سه‌ماهه سوم سال بود. انتظار برای کاهش نرخ بهره باعث شد ورود سرمایه به ETFهای مبتنی بر طلا با سریع‌ترین روند سال‌های اخیر اتفاق بیفتد. طبق داده‌های شورای جهانی طلا، بین جولای تا سپتامبر بیش از ۲۲۲ تن طلا توسط ETFها افزوده شد.

او می‌گوید: «با وجود برداشت‌های اخیر، انتظار داریم خرید ETFها دوباره از سر گرفته شود زیرا فدرال رزرو احتمالاً کاهش نرخ‌ها را ادامه خواهد داد.»

در کنار ETFها، تقاضای سکه و شمش نیز در سه‌ماهه سوم همچنان قوی بوده است.

همچنین خرید بانک‌های مرکزی همچنان کف حمایتی قدرتمندی زیر قیمت طلا ایجاد می‌کند. بانک‌های مرکزی در سه‌ماهه سوم حدود ۲۲۰ تن طلا خریدند که ۲۸٪ بیشتر از سه‌ماهه دوم و ۶٪ بالاتر از میانگین پنج‌ساله فصلی است. گفته می‌شود بانک مرکزی کره جنوبی قصد بررسی اضافه کردن طلا به ذخایر خود را دارد و رئیس‌جمهور صربستان نیز اعلام کرده ذخایر طلای این کشور تا سال ۲۰۳۰ تقریباً دو برابر خواهد شد.

ING معتقد است این الگوی خرید بانک‌های مرکزی یک تغییر ساختاری است و آن‌ها در ادامه نیز به خرید طلا و افزایش ذخایر خود ادامه خواهند داد.

برای دستری به چارت زنده طلای جهانی از این لینک استفاده نمایید: چارت طلای جهانی

اخبار اونس جهانی طلا

قیمت طلای جهانی امروز پنج‌شنبه دوباره توانست سطح روانی حساس ۴۰۰۰ دلار را پس بگیرد و در حوالی ۴۰۰۹ دلار معامله شود. افت مقطعی دلار آمریکا پس از رشد چند روزه و نگرانی‌ها از تعطیلی طولانی دولت آمریکا باعث شده تقاضای امن برای طلا تا حدی فعال بماند.

با این حال، داده‌های اقتصادی قوی در آمریکا از جمله گزارش ADP و ISM Services PMI باعث شده بازارها انتظار کاهش نرخ بهره در ماه دسامبر را کمتر جدی بگیرند. همین موضوع می‌تواند فضای رشد شدید طلا را در کوتاه‌مدت محدود کند؛ به‌خصوص که بازارهای سهام جهانی پس از افت اخیر، امروز دوباره نشانه‌هایی از بهبود نشان می‌دهند و سرمایه‌گذاران فعلاً کمتر دنبال پُزیشن‌های بزرگ در طلا هستند.

در همین حال شاخص دلار آمریکا (DXY) پس از لمس محدوده ۱۰۰.۳۶ (بالاترین سطح ۵ ماه اخیر) اکنون کمی عقب نشسته و در نزدیکی ۹۹.۸۰ نوسان می‌کند.

آستن گولس‌بی، رئیس فدرال رزرو شیکاگو، امروز اعلام کرد که بازار کار آمریکا «باثبات» است و فقط «کمی سرد شده»، و ممکن است بانک مرکزی در ادامه چرخه کاهش نرخ‌ها تردید داشته باشد.

در بخش تقاضا برای طلا، گزارش تازه شورای جهانی طلا نشان می‌دهد تقاضای طلا در آمریکا در سه‌ماهه سوم ۲۰۲۵ نسبت به سال قبل ۵۸٪ رشد کرده و ورود سرمایه به ETFهای طلا در آمریکا رکورد زده است. فقط در Q3، ۱۳۷ تن طلا به صندوق‌های آمریکایی وارد شده که ۶۲٪ از ورودی جهانی است. همچنین بانک‌های مرکزی در ماه سپتامبر ۳۹ تن طلا خریدند که قوی‌ترین ماه سال بوده و برزیل در صدر خریداران قرار داشته است.

تحلیل تکنیکال: مقاومت مهم ۴۰۲۰ تا ۴۰۵۰ دلار

طلا در نمودار ۴ ساعته توانسته بالای میانگین متحرک ۵۰ دوره‌ای تثبیت شود. با این حال مانع اصلی صعود، منطقه مقاومتی ۴۰۲۰ تا ۴۰۵۰ دلار است؛ سطحی که هر بار در روزهای اخیر جلوی رشد بیشتر را گرفته. عبور قطعی از این ناحیه می‌تواند مسیر را برای حرکت به سمت ۴۱۰۰ تا ۴۱۵۰ دلار باز کند.

در سمت حمایت، میانگین متحرک ۵۰ دوره‌ای در محدوده ۳۹۸۵ دلار قرار دارد. شکست این سطح ممکن است فشار فروش جدیدی ایجاد کند و کف حمایتی ۳۹۰۰ دلار را دوباره فعال کند.

اندیکاتور RSI نیز بالای ۵۰ قرار دارد که نشانه بهبود تکانه صعودی است، اما هنوز سیگنال شکست قاطع صادر نشده است.

برای دستری به چارت زنده طلای جهانی از این لینک استفاده نمایید: چارت طلای جهانی

اونس طلا در حال استراحت است اما شرایط برای رشد بیشتر همچنان کامل وجود دارد

بازار طلا هنوز نتوانسته بالای سطح ۴۰۰۰ دلار بر اونس تثبیت شود و همین موضوع باعث شده برخی معامله‌گران کوتاه‌مدت، سودهای قبلی را ذخیره کنند. با این حال، رایان مک‌اینتایر، مدیر ارشد Sprott Inc. در گفت‌وگو با کیتکو نیوز تأکید کرده که شرایط کلان اقتصادی و ژئوپولیتیک که ماه گذشته قیمت‌ها را به رکورد تاریخی رساند، همچنان وجود دارد.

او می‌گوید بعد از رالی شدید قیمت اونس طلا و نقره از سپتامبر تا اکتبر، این اصلاح فعلی کاملاً طبیعی و سالم است و حتی فرصت خرید محسوب می‌شود:

«این یک اصلاح سالم است. عدم قطعیت‌های اقتصادی و ژئوپولیتیک هنوز وجود دارد و این همان سوخت اصلی برای رشد بلندمدت طلا و نقره است.»

در کنار این عوامل، او نسبت به سرعت نگران‌کننده رشد بدهی دولت آمریکا هشدار داد. حجم بدهی ایالات متحده اکنون از ۳۸ تریلیون دلار عبور کرده است و تنها در ماه گذشته یک تریلیون دلار به بدهی اضافه شده که سریع‌ترین رشد تاریخی محسوب می‌شود.

با وجود قیمت‌های نزدیک به ۴۰۰۰ دلار، مک‌اینتایر معتقد است داشتن حداقل ۱۰٪ طلا در سبد سرمایه‌گذاری همچنان منطقی است. او می‌گوید وقتی ارزش‌گذاری کلاس‌های مختلف دارایی را با هم مقایسه کنیم، نسبت ریسک به بازده در طلا هنوز بسیار جذاب است.

در همین حال، با وجود قدرت‌گیری مجدد دلار آمریکا و رشد شاخص دلار تا محدوده ۱۰۰ واحدی، مک‌اینتایر این موضوع را تهدید جدی برای روند صعودی طلا نمی‌بیند، زیرا سایر ارزهای اصلی مانند یورو، دلار کانادا و پوند نیز در وضعیت اقتصادی فشاری قرار دارند:

«ما تضعیف ارزهای جهانی را احساس نمی‌کنیم چون همه در مقابل هم سنجیده می‌شوند؛ اما در عمل، قدرت خرید ما در حال خورده شدن است و طلا همچنان بهترین پوشش ممکن در برابر این اتفاق است.»

در پایان، او اشاره کرد که سرمایه‌گذاران نهادی اکنون به نقطه حساس رسید‌ه‌اند و نگرانی‌ها درباره کاهش ارزش ارزها باعث شده نگاه جدیدی به طلا داشته باشند. به عنوان نمونه، شرکت مدیریت سرمایه هاروارد در سه‌ماهه دوم ۱۰۰ میلیون دلار در صندوق طلای SPDR (نماد GLD) سرمایه‌گذاری کرده و داده‌های SEC نشان می‌دهد مالکیت نهادی در این ETF نسبت به سه‌ماهه قبل ۴۲٪ افزایش داشته است. او انتظار دارد که در گزارش‌های سه‌ماهه سوم که تا ۱۴ نوامبر منتشر می‌شود، شاهد ورود بزرگ‌تری از سمت موسسات باشیم.

برای دسترسی به چارت زنده قیمت اونس طلا از این لینک استفاده نمایید: چارت قیمت طلا