جدیدترین اخبار اونس طلا امروز | تحلیل لحظه‌ای قیمت طلا و XAUUSD

با اعلام آتش‌بس ۹۰ روزه در جنگ تجاری میان ایالات متحده و چین، درخشش طلا به عنوان یک دارایی امن کاهش یافت. با این حال، برخی از تحلیلگران بازار معتقدند که فلز زرد همچنان جایگاه خود را در میان سرمایه‌گذاران حفظ خواهد کرد، چرا که ریسک‌های ژئوپلیتیکی و اقتصادی همچنان پابرجاست.

نیتش شاه، رئیس بخش تحقیقات کالایی و اقتصاد کلان در شرکت سرمایه‌گذاری WisdomTree، در گفت‌وگو با Kitco News اعلام کرد که نگرانی اصلی پس از تنش‌های تجاری، وضعیت سیاست پولی آمریکا و استقلال فدرال رزرو خواهد بود.

تردیدها درباره استقلال فدرال رزرو

نیتش شاه معتقد است در صورت تضعیف استقلال فدرال رزرو، اعتماد بازارها به این نهاد کلیدی کاهش می‌یابد و همین مسئله می‌تواند به نفع طلا تمام شود. وی گفت:

«اگر استقلال فدرال رزرو زیر سوال برود، قدرت نهادی این نهاد تضعیف خواهد شد و طلا به عنوان پناهگاهی در برابر ارزهای دستکاری‌شده، رشد قابل توجهی را تجربه می‌کند.»

در حالی که قیمت طلا همچنان پایین‌تر از اوج تاریخی ماه گذشته یعنی ۳۵۰۰ دلار باقی مانده، شاه پیش‌بینی می‌کند که در آینده نزدیک طلا دوباره حمایت شود و حتی رکورد جدیدی به ثبت برساند.

پیش‌بینی قیمت طلا تا سال ۲۰۲۶

مدل‌های تحلیلی شاه نشان می‌دهند که قیمت طلا تا سه‌ماهه اول سال ۲۰۲۶ به ۳۶۱۰ دلار خواهد رسید. اما در سناریوهای خوش‌بینانه، این عدد می‌تواند به ۴۰۰۰ دلار نیز برسد. او تاکید کرد که:

«با افزایش ریسک رکود و تورم، تقاضای سفته‌بازی برای طلا بالا خواهد ماند.»

سناریوی تضعیف دلار و تأثیر آن بر طلا

در گزارش جدیدش، شاه به سناریویی به نام توافق مارالاگو اشاره می‌کند که در آن دولت آمریکا ارزش دلار را به طور عمدی کاهش می‌دهد تا رقابت‌پذیری صادرات را افزایش دهد. این رویکرد مشابه توافق پلازا در سال ۱۹۸۵ است که طی آن دلار ۴۸ درصد تضعیف شد.

در سناریوی مارالاگو، طلا می‌تواند به ۵۰۸۰ دلار برسد، چرا که بازارهای بدهی ناپایدار شده و سرمایه‌گذاران به دنبال دارایی‌های امن خواهند بود.

ریسک‌های نزولی محدودند

شاه در ادامه اشاره کرد که حتی در بدبینانه‌ترین سناریوها، قیمت طلا ممکن است به ۲۷۰۰ دلار کاهش یابد، اما این کاهش شدید نخواهد بود. او افزود:

«با توجه به حجم بالای عدم‌قطعیت در بازارها، سرمایه‌گذاران از ریسک نزولی محافظت شده‌اند. طلا همچنان یک دارایی استراتژیک باقی خواهد ماند.»

در آغاز معاملات دوشنبه، قیمت طلا (XAU/USD) با افت سنگین مواجه شد و به زیر ۳۲۵۰ دلار رسید. این کاهش قیمت پس از انتشار بیانیه مشترک آمریکا و چین درباره پیشرفت مذاکرات تجاری رخ داد و نشانه‌ای از افزایش تمایل سرمایه‌گذاران به ریسک‌پذیری است.

دلیل اصلی کاهش قیمت طلا:

🔹 آمریکا و چین توافق کردند تعرفه‌های تجاری را کاهش دهند تا تنش‌ها کاهش یابد.
🔹 این توافق باعث افزایش امید به ثبات اقتصادی جهانی شده و در نتیجه سرمایه‌ها از دارایی‌های امن مثل طلا خارج شده‌اند.
🔹 هم‌زمان، دلار آمریکا تقویت شده که فشار مضاعفی بر طلا وارد کرده است.

صحبت‌های مقامات:

• وزیر خزانه‌داری آمریکا: مذاکرات با چین “سازنده و موثر” بوده است.
• معاون نخست‌وزیر چین: به “پیشرفت قابل توجه” رسیده‌ایم.
• بازارها این خبر را مثبت تلقی کرده‌اند و به استقبال آن رفته‌اند.

تحلیل تکنیکال:

• اگر قیمت طلا زیر ۳۲۹۰ دلار تثبیت شود، احتمال افت تا سطح ۳۲۰۰ دلار وجود دارد.
• در صورت برگشت قیمت، مقاومت اولیه در سطح ۳۳۰۰ تا ۳۳۱۸ دلار قرار دارد.
• عبور از این سطوح می‌تواند راه را برای صعود تا ۳۳۶۰ یا حتی ۳۴۰۰ دلار باز کند.

برای دسترسی به چارت زنده طلا از این لینک بازدید نمایید.

رویدادهای مهم پیش‌رو:

• چهارشنبه ۲۶ اردیبهشت، شاخص تورم (CPI) آمریکا منتشر می‌شود.
• پنج‌شنبه ۲۷ اردیبهشت، سخنرانی مهم رئیس فدرال رزرو (جروم پاول) برگزار خواهد شد.

در آغاز هفته جدید، خبر پیشرفت قابل توجه در مذاکرات تجاری آمریکا و چین باعث بهبود جو روانی بازارها شده است. با نبود داده‌های اقتصادی مهم، توجه سرمایه‌گذاران به تحولات مربوط به روابط آمریکا و چین و سخنان بانکداران مرکزی معطوف خواهد بود.

اخبار کلان اقتصادی:

• مذاکرات آخر هفته در سوئیس بین مقامات آمریکا و چین “سازنده و عمیق” توصیف شده‌اند.
  • وزیر خزانه‌داری آمریکا: گفت‌وگوها “سازنده و مؤثر” بودند.
  • معاون نخست‌وزیر چین: مذاکرات “صریح و در عمق” برگزار شد.
  • وزیر خزانه‌داری آمریکا قرار است امروز جزئیات بیشتری اعلام کند.
• شاخص‌های سهام آمریکا امروز ۱ تا ۲ درصد افزایش یافته‌اند.
• شاخص دلار آمریکا (DXY) بالای سطح 100.50 باقی مانده و روند مثبتی دارد.
• روز سه‌شنبه داده مهم تورم مصرف‌کننده (CPI) در آمریکا منتشر می‌شود.

وضعیت بازارها:

• طلا زیر فشار فروش باقی مانده و به زیر سطح ۳۳۰۰ دلار سقوط کرده است.
• یورو/دلار (EUR/USD) هنوز زیر 1.1250 در حال نوسان است.
• دلار/ین (USD/JPY) تا سطح 146.00 صعود کرده و در قوی‌ترین سطح ماهانه قرار دارد.
• پوند/دلار (GBP/USD) اطراف 1.3300 در حال نوسان است؛ فردا داده اشتغال انگلیس منتشر می‌شود.
• دلار استرالیا/دلار آمریکا (AUD/USD) با وجود قدرت دلار آمریکا، همچنان بالای 0.6400 باقی مانده است.
• دلار آمریکا/دلار کانادا (USD/CAD) پس از رشد ۱٪ در هفته گذشته، بالای 1.3900 تثبیت شده است. نرخ بیکاری کانادا در آوریل از 6.7٪ به 6.9٪ افزایش یافته است.

شاخص دلار آمریکا (USD Index) پس از رسیدن به بالاترین سطح خود در تقریباً یک ماه اخیر، در نزدیکی سطح ۱۰۰.۵۰ به تثبیت رسیده است. در نبود داده‌های اقتصادی مهم، توجه بازار امروز جمعه به سخنرانی مقامات بانک‌های مرکزی معطوف خواهد بود. همچنین، اداره آمار کانادا داده‌های استخدام ماه آوریل را در ابتدای نشست آمریکای شمالی منتشر خواهد کرد.

دلار تقویت شد؛ تمرکز بر فدرال رزرو

موضع تهاجمی فدرال رزرو (Fed) و اعلام توافق تجاری میان آمریکا و بریتانیا باعث تقویت دلار در روز پنج‌شنبه شد. شاخص دلار با رشد تقریباً ۰.۸ درصدی به بالاترین سطح خود از ۱۱ آوریل رسید (در نزدیکی ۱۰۰.۹۰) و در بازار آسیا نیز به این روند صعودی ادامه داد. امروز نیز چندین مقام فدرال رزرو از جمله جان ویلیامز (رئیس فدرال نیویورک) و کریستوفر والر (عضو هیئت مدیره) سخنرانی خواهند داشت که می‌تواند جهت‌گیری بازار را مشخص کند.

در همین حال، معاملات آتی شاخص‌های سهام آمریکا در جلسه اروپا مخلوط گزارش شده‌اند، پس از آنکه شاخص‌های اصلی وال‌استریت روز گذشته مثبت بسته شدند.

چین، استرالیا و داده‌های تجارت

طبق داده‌های منتشر شده در چین، مازاد تراز تجاری در آوریل به ۹۶.۱۸ میلیارد دلار کاهش یافت، در مقایسه با ۱۰۲.۶۴ میلیارد دلار در ماه مارس. صادرات نسبت به سال گذشته ۹.۳٪ رشد داشت اما واردات ۰.۲٪ کاهش یافت. جفت‌ارز AUD/USD اندکی بالاتر از سطح ۰.۶۴۰۰ معامله می‌شود.

بانک مرکزی انگلستان نرخ بهره را کاهش داد

بانک مرکزی بریتانیا (BoE) روز پنج‌شنبه به‌صورت گسترده مورد انتظار، نرخ بهره را ۲۵ واحد پایه کاهش داد و به سطح ۴.۲۵٪ رساند. طبق بیانیه این بانک، سیاست پولی به‌صورت تدریجی و محتاطانه ادامه خواهد یافت. رئیس بانک انگلستان، اندرو بیلی نیز تأکید کرد که تأثیر تعرفه‌ها بر تورم هنوز مشخص نیست. جفت‌ارز GBP/USD بیش از ۰.۳٪ کاهش یافت و در ساعات اولیه جمعه نیز روند نزولی را ادامه داده و در نزدیکی سطح ۱.۳۲۵۰ معامله می‌شود.

سایر جفت‌ارزهای مهم

• USD/JPY پس از رشد بیش از ۱٪ در روز پنج‌شنبه، صبح امروز کمی اصلاحی معامله شد ولی همچنان بالای سطح ۱۴۵.۰۰ باقی مانده است.
• EUR/USD به پایین‌ترین سطح خود در یک ماه گذشته رسید و به زیر ۱.۱۲۰۰ سقوط کرد. با این حال، در جلسه اروپا به ۱.۱۲۵۰ بازگشت.

طلا مجدداً تحت فشار فروش؛ بازگشت محدود در معاملات امروز

قیمت اونس طلا (XAU/USD) روز پنج‌شنبه بار دیگر تحت فشار فروش قرار گرفت و به زیر سطح ۳٬۳۰۰ دلار سقوط کرد. با این حال، در ساعات اولیه جمعه با بازگشت تقاضا همراه شده و در نزدیکی ۳٬۳۳۰ دلار معامله می‌شود.

قیمت اونس طلا (XAU/USD) پس از کاهش میان‌روزی تا محدوده ۳٬۲۷۵-۳٬۲۷۴ دلار، روندی صعودی به خود گرفت. این بازگشت ناشی از افزایش ریسک‌های ژئوپلیتیکی از جمله ادامه جنگ روسیه و اوکراین، تشدید تنش‌ها در خاورمیانه، و نگرانی‌ها در مرز هند و پاکستان بوده که موجب افزایش تقاضا برای دارایی‌های امن شده است. همچنین، عقب‌نشینی جزئی دلار آمریکا از بالاترین سطح یک‌ماهه خود نیز به رشد قیمت طلا کمک کرده است.

با این حرکت صعودی، طلا توانسته به‌طور موقت به دو روز روند نزولی خود پایان دهد، هرچند پتانسیل رشد بیشتر محدود به نظر می‌رسد. خوش‌بینی بازار ناشی از توافق تجاری میان آمریکا و بریتانیا و همچنین آغاز مذاکرات میان آمریکا و چین نیز بر فضای مثبت بازار تأثیرگذار بوده است. با این حال، توقف سیاست‌های انقباضی فدرال رزرو (بدون کاهش نرخ بهره) ممکن است مانعی بر سر رشد بیشتر قیمت طلا باشد.

عوامل موثر بر بازار: طلا در سایه تنش و دلار در مسیر اصلاح

رئیس‌جمهور آمریکا، دونالد ترامپ، و نخست‌وزیر بریتانیا، استارمر، روز پنج‌شنبه از توافق تجاری محدودی خبر دادند که همچنان تعرفه ۱۰ درصدی بر واردات از بریتانیا را حفظ می‌کند. همچنین، وزیر بازرگانی آمریکا اعلام کرده که واشنگتن در ماه آینده چندین توافق تجاری دیگر نیز معرفی خواهد کرد، هرچند بیشتر کشورها همچنان تحت تعرفه ۱۰ درصدی باقی خواهند ماند.

از سوی دیگر، دولت ترامپ در حال بررسی کاهش تعرفه‌های سنگین ۱۴۵ درصدی بر کالاهای چینی به ۵۰ درصد است. این خبر باعث افزایش خوش‌بینی بازارها شده و می‌تواند مانع رشد بیشتر طلا شود. وزیر خزانه‌داری آمریکا و نماینده تجارت این کشور قرار است روز شنبه در سوئیس با همتایان چینی خود دیدار و گفت‌وگو داشته باشند.

در همین حال، فدرال رزرو اعلام کرده که قصدی برای کاهش نرخ بهره در آینده نزدیک ندارد. با این وجود، دلار آمریکا پس از رسیدن به بالاترین سطح چهار هفته گذشته در جلسه آسیایی، کمی عقب‌نشینی کرده و این به نفع قیمت طلا تمام شده است.

در عرصه ژئوپلیتیک، هر دو کشور روسیه و اوکراین در نخستین روز آتش‌بس یک‌جانبه سه‌روزه، از حملات به نیروهایشان خبر داده‌اند. همچنین، درگیری‌های اسرائیل با حوثی‌های یمن و افزایش تنش‌ها در مرز هند و پاکستان نگرانی‌ها از گسترش درگیری‌ها را افزایش داده‌اند. این تحولات باعث افزایش تقاضا برای طلا به عنوان دارایی امن شده است.

تحلیل تکنیکال قیمت طلا

از نظر تکنیکال، افت روز پنج‌شنبه به زیر مقاومت پیشین ۳٬۲۶۰ دلار و سپس سطح ۳٬۳۰۰ دلار، نشانه‌ای منفی برای روند طلا بود. با این حال، شاخص‌های تکنیکال روزانه هنوز تأیید قطعی برای تغییر روند به نزولی نداده‌اند، که نشان می‌دهد طلا ممکن است در محدوده ۳٬۲۶۵-۳٬۲۶۴ دلار حمایت شود. اگر این حمایت حفظ نشود، قیمت ممکن است تا ۳-۳٬۲۲۲ دلار و حتی ۳٬۲۰۰ دلار کاهش یابد.

در مقابل، سطح ۳٬۳۲۴ دلار اکنون به عنوان مقاومت کوتاه‌مدت شناخته می‌شود. هرگونه افزایش بیشتر ممکن است با فروش مواجه شده و رشد قیمت را در محدوده ۳٬۳۶۰-۳٬۳۶۵ دلار متوقف کند. عبور پایدار از این سطح می‌تواند راه را برای رسیدن طلا به ۳٬۴۰۰ دلار و سپس مقاومت بعدی در ۳٬۴۳۴-۳٬۴۳۵ دلار باز کند.

برای دسترسی به چارت زنده اونس جهانی طلا از این لینک بازدید نمایید.