جدیدترین اخبار اونس طلا امروز | تحلیل لحظه‌ای قیمت طلا و XAUUSD

خلاصه خبر:

• شاخص دلار آمریکا (DXY) به ۹۹.۶۰ بازگشت و دو روز افت متوالی را جبران کرد.
• طلا به کف ۳ روز اخیر در حوالی ۳,۲۸۰ دلار رسید.
• نقره نیز تا ۳۲.۸۰ دلار عقب نشست و به میانگین متحرک ۵۵ روزه نزدیک شد.
• نفت WTI دومین روز نزولی را تجربه کرد؛ نزدیک به سطح ۶۰ دلار.
• بازارها چشم‌انتظار صورت‌جلسه فدرال رزرو (FOMC)، آمارهای اشتغال آلمان و سخنرانی مقامات کلیدی هستند.

دلار آمریکا قدرت گرفت؛ تمرکز بازار بر داده‌های کلیدی اقتصادی

دلار آمریکا روز سه‌شنبه، پس از تعطیلی روز یادبود در ایالات متحده، با بازگشت معامله‌گران آمریکایی و کاهش بازدهی اوراق خزانه، روند صعودی به خود گرفت. شاخص دلار (DXY) از کف چند هفته‌ای بازگشت و به ۹۹.۶۰ رسید.

سرمایه‌گذاران اکنون در انتظار داده‌های مهم روز چهارشنبه هستند، از جمله:

• صورت‌جلسه نشست ۷ می فدرال رزرو (FOMC)
• آمار وام‌های مسکن (MBA Mortgage Applications)
• شاخص تولید ریچموند (Richmond Fed)
• گزارش هفتگی موجودی نفت خام (API)
• و سخنرانی‌های ویلیامز و کاشکاری از فدرال رزرو

یورو و پوند تحت فشار دلار

• EUR/USD بار دیگر در سطح ۱.۱۴۰۰ با مقاومت قوی مواجه شد و به دنبال تقویت دلار، به محدوده منفی بازگشت. تمرکز بازار بر:
  • گزارش اشتغال آلمان
  • آمار قیمت واردات
  • و گزارش انتظارات تورمی بانک مرکزی اروپا (ECB) خواهد بود.
• GBP/USD در نزدیکی سطح ۱.۳۴۰۰ نوسان داشت و بین سود و زیان جابه‌جا شد. سخنرانی «پیل» از بانک مرکزی انگلیس (BoE) در مرکز توجه است.

ین ژاپن تضعیف شد؛ دلار/ین به بالای ۱۴۴ صعود کرد

با ادامه تضعیف ین ژاپن، جفت ارز USD/JPY از سطح مقاومتی ۱۴۴ عبور کرد. در تقویم اقتصادی ژاپن:

• آمار سرمایه‌گذاری در اوراق خارجی
• و شاخص اعتماد مصرف‌کننده ماه می در روز ۲۹ می منتشر خواهند شد.

دلار استرالیا عقب‌نشینی کرد

AUD/USD از سقف سالانه خود بالاتر از ۰.۶۵۰۰ عقب نشست و به محدوده ۰.۶۴۴۰ بازگشت. در ادامه، بازار منتظر:

• شاخص ماهانه تورم (CPI)
• و آمار ساخت‌وساز تکمیل‌شده از سوی بانک مرکزی استرالیا (RBA) است.

نفت در آستانه نشست اوپک+ افت کرد

قیمت نفت خام WTI دومین روز نزولی را پشت سر گذاشت و به مرز روانی ۶۰ دلار نزدیک شد. کاهش تنش‌های ژئوپلیتیکی و احتیاط معامله‌گران پیش از نشست اوپک پلاس از دلایل اصلی این افت بودند.

فشار دلار بر طلا و نقره ادامه دارد

• اونس جهانی طلا پس از افت روز دوشنبه، به کف ۳ روز اخیر در حوالی ۳,۲۸۰ دلار رسید. روند نزولی به‌دلیل:
  • تقویت دلار آمریکا
  • و کاهش نگرانی‌ها در مورد تنش‌های تجاری ادامه دارد.
• نقره نیز قدرت خود را از دست داد و به سطح ۳۲.۸۰ دلار برگشت، جایی که با میانگین متحرک ۵۵ روزه همپوشانی دارد.

• قیمت طلا در حوالی ۳,۳۰۰ دلار در حال اصلاح است؛ قیمت لحظه‌ای: ۳,۳۰۳.۱۵ دلار (-۱.۱۶٪)
• قیمت نقره نیز کاهش یافت؛ قیمت لحظه‌ای: ۳۳.۲۷ دلار (-۰.۶۶٪)
• اصلاح فعلی ناشی از کاهش ریسک‌های ژئوپلیتیکی کوتاه‌مدت است.
• بانک آمریکا (BoA): پیش‌بینی طلا در نیمه دوم ۲۰۲۵ تا ۴,۰۰۰ دلار، نقره تا ۴۰ دلار.

بانک آمریکا: اصلاح طلا موقتی است؛ هدف بلندمدت ۴,۰۰۰ دلار

به گفته «فرانسیسکو بلانچ»، رئیس بخش تحقیقات کالایی بانک آمریکا، کاهش اخیر قیمت طلا و نقره ناشی از افت موقتی تنش‌های ژئوپلیتیکی است. او در مصاحبه‌ای با CNBC تأکید کرد که با وجود اصلاح فعلی، روند صعودی بلندمدت همچنان پابرجاست:

“ما برای نیمه اول سال ۲۰۲۵، هدف ۳,۵۰۰ دلاری برای طلا داشتیم و تقریباً به آن رسیدیم. اکنون بازار در حال تجربه اصلاحی طبیعی است که ممکن است چند ماه طول بکشد. با این حال، پیش‌بینی ما برای نیمه دوم سال یا حتی سال ۲۰۲۶، عبور از سطح ۴,۰۰۰ دلار در هر اونس است.”

مرتبط: پیش بینی قیمت طلا

بلانچ افزود که برای عبور پایدار از سطح ۳,۵۰۰ دلار، بازار به بازگشت نااطمینانی‌های ژئوپلیتیکی و سیاست‌گذاری نیاز دارد:

“تا زمانی که این عوامل بازنگردند، احتمال حرکت صعودی مستقیم پایین است، اما ما انتظار داریم این نوسانات تا پایان سال و در سال ۲۰۲۶ بازگردند.”

نقره: کالایی دوگانه با پتانسیل بلندمدت قوی

در خصوص قیمت جهانی نقره، بلانچ پیش‌بینی کرد که این فلز خاکستری می‌تواند به ۴۰ دلار در هر اونس برسد:

“نقره نیمی صنعتی و نیمی زینتی است. در حال حاضر، بخش زینتی نقره را بالا کشیده، اما ضعف تقاضای صنعتی باعث شده عقب‌تر از طلا حرکت کند.”

وی افزود که بخش صنعتی بازار نقره در حال عبور از یک دوره کندی است، چرا که پس از تصویب تعرفه‌ها، بازار از فاز خرید پیش‌دستانه وارد دوره رکود موقت شده است. با این حال، پیش‌بینی می‌شود در فصل‌های آینده فعالیت صنعتی مجدداً بهبود یابد.

بلانچ همچنین به نقش کلیدی نقره در پنل‌های خورشیدی و صنایع الکتریکی اشاره کرد:

“نقره بهترین رسانای الکتریکی در جهان است و نقش بسیار مهمی در فرآیند الکتریکی‌سازی جهان ایفا خواهد کرد. سرمایه‌گذاری عظیمی در حوزه انرژی خورشیدی در جریان است و این روند به نفع نقره خواهد بود.”

وضعیت فعلی بازار فلزات گران‌بها

در معاملات روز سه‌شنبه:

• قیمت طلا با کاهش ۱.۱۶٪ به ۳,۳۰۳.۱۵ دلار رسید.
• قیمت نقره با کاهش ۰.۶۶٪ به ۳۳.۲۷ دلار رسید، هرچند نوسانات دوطرفه در آن مشاهده می‌شود.

• قیمت طلا به زیر سطح ۳,۳۰۰ دلار سقوط کرد، همزمان با تقویت دلار آمریکا و کاهش تقاضای دارایی‌های امن.
• بهبود فضای ریسک‌پذیری و خوش‌بینی به مذاکرات تجاری آمریکا-اروپا از عوامل فشاری بر طلاست.
• کاهش بازده اوراق ژاپنی باعث ریزش ین و تقویت دلار شد که به ضرر طلا عمل کرد.
• تحلیل تکنیکال: حمایت مهم در ۳,۲۷۵ دلار؛ مقاومت‌ها در ۳,۳۴۱ و ۳,۳۷۴ دیده می‌شود.

فشار نزولی بر طلا؛ عقب‌نشینی به زیر ۳,۳۰۰ دلار

قیمت اونس جهانی طلا (XAU/USD) در معاملات روز سه‌شنبه با ادامه روند اصلاحی، به زیر سطح روانی ۳,۳۰۰ دلار رسید. این افت دومین کاهش متوالی در هفته جاری است و عمدتاً به دلیل تقویت دلار آمریکا و کاهش تقاضا برای دارایی‌های امن اتفاق افتاده است. بهبود روابط تجاری میان آمریکا و اتحادیه اروپا، پس از تمدید مهلت تعرفه‌های ۵۰ درصدی توسط رئیس‌جمهور ترامپ تا ۹ جولای، فضای ریسک‌پذیری را تقویت کرده است.

تقویت دلار آمریکا به ضرر طلا

در پایان جلسه معاملاتی آسیا، پس از آنکه وزارت دارایی ژاپن از احتمال کاهش حجم انتشار اوراق قرضه خبر داد، بازده اوراق ژاپنی سقوط کرد و در نتیجه ین ژاپن نیز تضعیف شد. این امر به تقویت دلار آمریکا در برابر ارزهای مهم منجر شد. با توجه به قیمت‌گذاری جهانی طلا به دلار، تقویت دلار، طلا را برای خریداران گران‌تر می‌کند و به عنوان یک عامل فشاری عمل می‌کند.

جریان خروج سرمایه از ETFهای مبتنی بر طلا

براساس گزارش بلومبرگ، ETFهای طلا برای پنجمین هفته متوالی شاهد خروج سرمایه بوده‌اند؛ این در حالی است که در اواسط آوریل در بالاترین سطح بیش از یک سال اخیر قرار داشتند. همچنین، شرکت Shandong Gold Group چین در حال آماده‌سازی دومین عرضه اوراق دلاری خود در دو هفته اخیر است؛ این نشانه‌ای از افزایش جذابیت سرمایه‌گذاری در صنعت طلا در عین ضعف قیمت‌هاست.

تحولات شرکتی در حوزه طلا

شرکت Harmony Gold Mining آفریقای جنوبی نیز با خرید شرکت استرالیایی MAC Copper Ltd.، قصد دارد جایگاه خود در بازارهای استرالیا و مس را تقویت کند. ارزش این قرارداد حدود ۱.۰۳ میلیارد دلار اعلام شده است.

تحلیل تکنیکال قیمت طلا

فشار نزولی بر قیمت طلا در کوتاه‌مدت محسوس است و در صورت تداوم تقویت دلار و اخبار مثبت در مورد مذاکرات تجاری، احتمال افزایش قیمت طلا محدود خواهد بود.

مقاومت‌ها:

• ۳,۳۴۱ دلار (نقطه پیوت روزانه)
• ۳,۳۵۹ دلار (مقاومت اول – R1)
• ۳,۳۷۴ دلار (مقاومت دوم – R2)
• سطح روانی: ۳,۴۰۰ دلار و اوج‌های ماه می: ۳,۴۴۰ دلار

حمایت‌ها:

• ۳,۳۰۰ دلار (سطح روانی مهم)
• ۳,۲۷۵ دلار (حمایت دوم – S2)
• ۳,۲۴۵ دلار (اوج ۱۱ آوریل؛ سطح کلیدی تکنیکال)

نمودار روزانه طلا

خلاصه خبر:

• شاخص دلار آمریکا به محدوده ۹۹.۵۰ بازگشت.
• اعتماد مصرف‌کننده آلمان کمتر از انتظار بازار منتشر شد.
• رئیس بانک مرکزی ژاپن نسبت به دستیابی کامل به هدف تورمی ابراز تردید کرد.
• انتظار می‌رود بانک مرکزی نیوزیلند نرخ بهره را کاهش دهد.
• طلا با کاهش تقاضای پناهگاه امن به زیر ۳,۳۰۰ دلار عقب نشست.

اخبار امروز بازار فارکس – سه‌شنبه، ۲۷ می ۲۰۲۵

امروز، با بازگشت بازارهای آمریکا از تعطیلات سه‌روزه، شاهد بهبود نسبی در فضای ریسک‌پذیری بودیم که به سود دلار آمریکا تمام شد. شاخص دلار (DXY) که روز گذشته در سطح پایین‌تری قرار داشت، امروز تا مرز ۹۹.۵۰ صعود کرد.

در همین حال، سرمایه‌گذاران چشم به داده‌های مهم اقتصادی آمریکا دوخته‌اند که شامل سفارشات کالاهای بادوام برای ماه آوریل و شاخص اعتماد مصرف‌کننده CB در ماه می خواهد بود. این آمار می‌تواند مسیر آتی دلار را مشخص کند.

یورو تحت فشار با انتشار داده‌های ضعیف آلمان

یورو/دلار در معاملات صبح اروپا در سطح ۱.۱۳۵۰ با فشار فروش مواجه بود. گزارش امروز نشان داد که شاخص اعتماد مصرف‌کننده GfK آلمان برای ماه ژوئن به -۱۹.۹ رسیده که پایین‌تر از پیش‌بینی بازار (-۱۹.۷) بوده است؛ این امر نشانه‌ای از نگرانی خانوارهای آلمانی نسبت به شرایط اقتصادی است.

اظهارات محتاطانه رئیس بانک مرکزی ژاپن

کازوئو اوئدا، رئیس بانک مرکزی ژاپن (BoJ)، اعلام کرد که کشور به هدف تورمی نزدیک‌تر از هر زمان دیگری در دهه‌های گذشته رسیده، اما هنوز به طور کامل به آن دست نیافته است. وی همچنین اشاره کرد که با توجه به ابهامات موجود در سیاست‌های تجاری جهانی، چشم‌انداز رشد اقتصادی و تورم در ژاپن کاهش یافته است. این اظهارات باعث شد جفت ارز USD/JPY به بالای ۱۴۳.۵۰ برسد.

ضعف مجدد پوند انگلیس

پوند/دلار پس از رشد جزئی در روز دوشنبه، مجدداً کاهش یافت و در معاملات امروز به زیر ۱.۳۵۵۰ سقوط کرد. نبود داده‌های اقتصادی مهم از بریتانیا باعث شده روند این ارز بیشتر تابع تحرکات دلار باشد.

انتظار کاهش نرخ بهره توسط RBNZ

دلار نیوزیلند امروز با افت چشمگیر به زیر ۰.۶۰۰۰ رسید. دلیل اصلی این افت، انتظارات بازار نسبت به نشست بانک مرکزی نیوزیلند (RBNZ) در روز چهارشنبه است، جایی که پیش‌بینی می‌شود نرخ بهره را ۰.۲۵٪ کاهش دهد.

ادامه ضعف طلا در نبود تقاضای پناهگاه امن

قیمت اونس جهانی طلا همچنان تحت فشار قرار دارد و امروز تا نزدیکی ۳,۳۰۰ دلار کاهش یافت. بازگشت ریسک‌پذیری در بازار و تقویت دلار از جمله عوامل تضعیف طلا به شمار می‌روند.

به نقل از فوربز، تحلیل‌گران بانک سرمایه‌گذاری گلدمن ساکس بر این باورند که طلا محافظ بسیار بهتری در برابر سقوط دلار نسبت به بیت‌کوین است. به گفته “لینا توماس”، استراتژیست کالا در این بانک، روابط سنتی میان نرخ بهره آمریکا و قیمت طلا از فوریه ۲۰۲۲ به بعد دچار گسست شده‌اند؛ یعنی پس از آن که دارایی‌های بانک مرکزی روسیه پس از حمله به اوکراین توسط غرب مسدود شد.

توماس می‌گوید: «وقتی دارایی‌هایی مثل اوراق قرضه خزانه‌داری یا یورو می‌توانند به راحتی مسدود شوند، آن‌ها دیگر دارایی‌های بی‌خطر نیستند.»

براساس داده‌های گلدمن، بانک‌های مرکزی از زمان آغاز جنگ اوکراین، به طور میانگین ۹۴ تن طلا در ماه خریداری کرده‌اند؛ در حالی که پیش از آن فقط ۱۷ تن در ماه بود. چین، به‌عنوان بزرگ‌ترین تولیدکننده طلا، در تلاش است تا سهم طلا را به ۲۰ درصد ذخایر ارزی خود برساند. روسیه نیز با وجود تحریم‌ها، همچنان طلا صادر می‌کند، اما مسیر صادرات آن اکنون از کشورهای ثالثی مثل ارمنستان و قزاقستان می‌گذرد.

مرتبط: طلا در برابر ارزهای دیجیتال: کدام‌یک ذخیره ارزش بهتری هستند؟

گلدمن پیش‌بینی می‌کند این روند حداقل تا دو سال آینده ادامه داشته باشد و قیمت طلا را به ۴۰۰۰ دلار در هر اونس برساند (حدود ۳۰٪ رشد نسبت به قیمت فعلی ۳۴۰۰ دلار).

توماس همچنین افزود: «حتی اگر صلح برقرار شود، بازگشت به شرایط قبل دشوار است. بانک‌های مرکزی پس از عبور از این خط قرمز، احتمالاً سال‌ها طلاهای خود را نگه می‌دارند.»

در مقایسه با بیت‌کوین، طلا نوسان کمتر و همبستگی پایین‌تری با بازار سهام دارد. «دان استرویون»، رئیس بخش تحقیقاتی کالا در گلدمن، معتقد است که در شرایط کاهش ریسک‌پذیری بازار، طلا انتخاب بهتری نسبت به بیت‌کوین است.

در مورد سایر دارایی‌ها، گلدمن پیش‌بینی می‌کند که قیمت نفت تا اواسط ۲۰۲۶ به حوالی ۵۰ دلار در هر بشکه کاهش یابد و همچنین نقره را به دلیل ماهیت صنعتی و فسادپذیری آن، دارایی مناسبی برای ذخایر بانک مرکزی نمی‌داند.

در نهایت، حتی کوچک‌ترین تغییر در تخصیص سرمایه‌ بانک‌های مرکزی به طلا می‌تواند تاثیر بزرگی در بازار این فلز گران‌بها داشته باشد.