طلا بالای ۴۲۰۰ دلار دوام نیاورد؛ بازار چشم‌انتظار داده‌های آمریکا

طلا پس از لمس قله دو هفته‌ای عقب نشست؛ تنش‌های تنگه هرمز همچنان حامی بازار

قیمت جهانی طلا (XAU/USD) در معاملات روز دوشنبه پس از رسیدن به بالاترین سطح دو هفته اخیر و عبور موقت از مرز ۴۲۰۰ دلار، با فشار فروش مواجه شد و بخشی از رشد روزهای گذشته را از دست داد.

افزایش تقاضا برای دلار آمریکا به‌عنوان دارایی امن، مهم‌ترین عامل این اصلاح قیمتی بود؛ هرچند تحلیلگران معتقدند عوامل بنیادی همچنان از ادامه روند صعودی طلا حمایت می‌کنند.

تنش‌های تنگه هرمز دوباره در کانون توجه

با وجود ادامه توافق موقت میان ایران و آمریکا، نگرانی‌ها درباره وضعیت تنگه هرمز همچنان پابرجاست.

سفیر ایران در چین روز شنبه اعلام کرد تهران قصد دارد هزینه‌های جدیدی برای کشتی‌هایی که از این آبراه راهبردی عبور می‌کنند، وضع کند.

این در حالی است که آمریکا پیش‌تر با هرگونه دریافت عوارض از کشتی‌های عبوری مخالفت کرده بود.

ادامه این اختلافات باعث افزایش تقاضا برای دلار به‌عنوان دارایی امن شده و در کوتاه‌مدت بر قیمت طلا فشار وارد کرده است.

کاهش انتظارات افزایش نرخ بهره از طلا حمایت می‌کند

در مقابل، انتشار گزارش ضعیف اشتغال آمریکا در هفته گذشته باعث شده بازار احتمال افزایش نرخ بهره توسط فدرال رزرو را کاهش دهد.

همچنین افت اخیر قیمت نفت، نگرانی‌ها درباره تداوم فشارهای تورمی را کاهش داده و احتمال اتخاذ رویکردی محتاطانه‌تر از سوی بانک مرکزی آمریکا را افزایش داده است.

این شرایط مانع از تقویت قابل توجه دلار شده و از افت بیشتر قیمت طلا جلوگیری می‌کند.

بانک‌های مرکزی همچنان خریدار طلا هستند

یکی از مهم‌ترین عوامل حمایتی بازار طلا، ادامه خرید این فلز توسط بانک‌های مرکزی جهان است.

بر اساس تازه‌ترین نظرسنجی شورای جهانی طلا، بانک‌های مرکزی بیش از گذشته طلا را به‌عنوان ابزاری برای مقابله با بحران‌های مالی، تورم و ریسک‌های ژئوپلیتیکی در نظر می‌گیرند.

حدود ۹۰ درصد شرکت‌کنندگان این نظرسنجی پیش‌بینی کرده‌اند که ذخایر طلای بانک‌های مرکزی طی یک سال آینده افزایش خواهد یافت.

از سوی دیگر، گزارش بانک مرکزی اروپا نشان می‌دهد طلا اکنون از اوراق خزانه‌داری آمریکا در ترکیب ذخایر ارزی جهان پیشی گرفته است.

همچنین بانک مرکزی چین در ماه مه حدود ۳۲۰ هزار اونس دیگر به ذخایر طلای خود افزود و برای نوزدهمین ماه متوالی به خرید طلا ادامه داد.

نگاه بازار به داده‌های اقتصادی آمریکا

سرمایه‌گذاران اکنون منتظر انتشار شاخص مدیران خرید بخش خدمات آمریکا (ISM Services PMI) و همچنین سخنرانی چند عضو کمیته بازار آزاد فدرال رزرو هستند.

نتایج این رویدادها می‌تواند انتظارات بازار نسبت به سیاست پولی آمریکا را تغییر داده و مسیر کوتاه‌مدت قیمت طلا را مشخص کند.

تحلیل تکنیکال

از منظر تکنیکال، روند کوتاه‌مدت طلا همچنان به نفع خریداران ارزیابی می‌شود.

عبور قیمت از میانگین متحرک ۱۰۰ دوره‌ای در نمودار چهار ساعته و تثبیت بالای سطح اصلاحی ۲۳.۶ درصد فیبوناچی، سیگنال مثبتی برای بازار محسوب می‌شود.

شاخص قدرت نسبی (RSI) در محدوده ۶۳ قرار دارد و همچنان از برتری نسبی خریداران حکایت می‌کند. همچنین شاخص MACD نیز در محدوده مثبت قرار دارد که نشان‌دهنده حفظ مومنتوم صعودی است.

در صورت ادامه اصلاح، محدوده ۴۱۶۴ دلار نخستین حمایت بازار خواهد بود و پس از آن میانگین متحرک ۱۰۰ دوره‌ای در حوالی ۴۱۴۷ دلار نقش حمایت کلیدی را ایفا می‌کند. در صورت شکست این سطح، احتمال افت قیمت تا محدوده ۳۹۴۰ دلار افزایش خواهد یافت.

در سمت مقابل، مقاومت‌های مهم پیش روی طلا به‌ترتیب در سطوح ۴۳۰۲، ۴۴۱۵، ۴۵۲۷ و ۴۶۸۶ دلار قرار دارند و عبور از این سطوح می‌تواند مسیر را برای حرکت به سمت محدوده ۴۸۸۹ دلار هموار کند.

چشم‌انداز بازار

با وجود اصلاح مقطعی قیمت، مجموعه عوامل بنیادی همچنان به نفع بازار طلا ارزیابی می‌شود. کاهش انتظارات برای افزایش نرخ بهره آمریکا، تداوم خرید بانک‌های مرکزی و استمرار ریسک‌های ژئوپلیتیکی، از ادامه تقاضا برای این فلز گران‌بها حمایت می‌کنند. از این رو، بسیاری از تحلیلگران معتقدند هرگونه افت کوتاه‌مدت قیمت می‌تواند با ورود دوباره خریداران همراه شود و روند صعودی میان‌مدت طلا را حفظ کند.

برای دسترسی به چارت زنده قیمت اونس جهانی طلا از این لینک استفاده نمایید: چارت اونس طلا