خلاصه مهم‌ترین نکات
- رالی ریسک‌پذیری ناشی از افزایش انتظارات کاهش نرخ بهره آمریکا ممکن است در اروپا تضعیف شود.
- تماس‌های تلفنی ترامپ با رئیس‌جمهور چین و نخست‌وزیر ژاپن فضای دیپلماتیک را تحت‌تأثیر قرار داد.
- انتظارات بازار برای کاهش ۰.۲۵ درصدی نرخ بهره در دسامبر به ۸۱٪ رسیده است (در برابر ۴۲٪ هفته گذشته).
- دلار با وجود افزایش انتظارات کاهش نرخ بهره، همچنان پایدار مانده است.
- ین ژاپن نزدیک به کمترین سطح ۱۰ ماهه و حوالی 160 در برابر دلار قرار گرفته؛ نگرانی از مداخله ارزی شدید است.
- سهام Novo Nordisk پس از شکست آزمایش داروی آلزایمر سقوط کرد.
- انتظار می‌رود بورس اروپا با روندی منفی باز شود؛ نگرانی‌ها درباره ارزش‌گذاری سهام AI ادامه دارد.
- رویدادهای مهم امروز: GDP آلمان، اعتماد مصرف‌کننده فرانسه، درآمدهای EasyJet.
رالی ریسک‌پذیری در بازارهای جهانی
یک رالی ریسک‌پذیری که در پی افزایش ناگهانی انتظارات برای کاهش نرخ بهره آمریکا و پس از اظهارنظرهای متمایل به کاهش نرخ از سوی مقامات فدرال رزرو شکل گرفته بود، ممکن است امروز در بازارهای اروپا با ضعف روبه‌رو شود. همزمان، بازارهای ارز همچنان نگران احتمال مداخله مستقیم دولت ژاپن برای حمایت از ین هستند.
روز دوشنبه، دونالد ترامپ رئیس‌جمهور آمریکا اعلام کرد که روابط آمریکا و چین «بسیار قوی» است؛ این اظهارات پس از گفت‌وگوی تلفنی او با شی جین پینگ، رئیس‌جمهور چین مطرح شد.
ترامپ همچنین با سانائه تاکایچی نخست‌وزیر ژاپن برای نخستین بار تماس گرفت و به او گفت: «هر زمان خواستی به من زنگ بزن.» این مکالمه در شرایطی انجام شد که اختلافات جدی ژاپن و چین همچنان ادامه دارد.
بازارها همچنان روی مسیر نرخ‌های بهره آمریکا متمرکز هستند. کریستوفر والر، عضو فدرال رزرو، بار دیگر اعلام کرد ضعف بازار کار می‌تواند کاهش ۰.۲۵ درصدی نرخ بهره در ماه دسامبر را توجیه کند. این اظهارات موجب افزایش شدید انتظارات کاهش نرخ شد؛ طبق ابزار CME FedWatch اکنون احتمال کاهش نرخ در دسامبر ۸۱٪ است، درحالی‌که هفته پیش تنها ۴۲٪ بود.
این تغییر بزرگ نشان می‌دهد که به دلیل طولانی‌ترین تعطیلی دولت آمریکا و تأخیر در انتشار داده‌های اقتصادی، بازارها با عدم قطعیت بالایی در قیمت‌گذاری نرخ‌ها مواجه‌اند.
ثبات دلار و ضعف شدید ین
با وجود افزایش چشمگیر انتظارات کاهش نرخ، دلار آمریکا همچنان پایدار مانده است.
در مقابل، ین ژاپن نزدیک پایین‌ترین سطح ۱۰ ماه اخیر و بسیار نزدیک به 160 در برابر دلار قرار دارد؛ سطحی که احتمال مداخله مستقیم دولت ژاپن برای خرید ین را افزایش داده است.
برخی تحلیلگران می‌گویند تعطیلات این هفته می‌تواند فرصت طلایی برای مداخله ارزی ژاپن باشد، هرچند اثرگذاری آن ممکن است محدود باشد.
سهام شرکت Novo Nordisk روز دوشنبه افت کرد؛ زیرا آزمایش نسخه خوراکی قدیمی‌تر داروی semaglutide در درمان آلزایمر نتوانست از پیشرفت بیماری جلوگیری کند. اگرچه کارشناسان از ابتدا انتظار موفقیت بالایی نداشتند، اما واکنش منفی بازار احتمالاً ممکن است امروز نیز ادامه یابد.
چشم‌انداز بورس اروپا
با کاهش شتاب در بازارهای آسیایی، انتظار می‌رود شاخص‌های اروپایی با روندی منفی باز شوند. نگرانی‌ها درباره ارزش‌گذاری بیش از حد سهام مرتبط با هوش مصنوعی نیز همچنان بر ذهن سرمایه‌گذاران سنگینی می‌کند.
رویدادهای مهم روز سه‌شنبه
- GDP سه‌ماهه سوم آلمان
- شاخص اعتماد مصرف‌کننده فرانسه در نوامبر
- گزارش درآمدهای EasyJet
برای دسترسی به چارت زنده بازارهای مالی از این لینک استفاده نمایید: چارت بازارهای مالی
بروکرهای پیشنهادی
