خلاصه خبر:
- طلا در معاملات آسیایی بالاتر از ۴۳۰۰ دلار معامله شد.
- توافق اولیه میان ایران و آمریکا موجب تضعیف دلار شد.
- بازگشایی تنگه هرمز به بهبود فضای ریسک در بازارها کمک کرده است.
- فدرال رزرو نرخ بهره را بدون تغییر حفظ کرد.
- بانک مرکزی آمریکا احتمال افزایش نرخ بهره در ماههای آینده را تقویت کرد.
- بازارها اکنون حدود ۸۵ درصد احتمال افزایش ۰.۲۵ درصدی نرخ بهره در دسامبر را قیمتگذاری میکنند.
- رشد بازده اوراق خزانهداری آمریکا همچنان عامل فشار بر طلا محسوب میشود.
- از منظر تکنیکال، محدوده ۴۳۵۰ تا ۴۳۶۰ دلار مهمترین مقاومت کوتاهمدت طلا است.
نبرد طلا و دلار؛ بازار میان توافق سیاسی و سیاست پولی گرفتار شد
قیمت جهانی طلا (XAU/USD) در معاملات روز پنجشنبه توانست بخش عمدهای از رشد روزهای اخیر را حفظ کند و بالاتر از سطح ۴۳۰۰ دلار باقی بماند. این در حالی است که دلار آمریکا پس از انتشار اخبار مربوط به توافق اولیه میان ایران و آمریکا بخشی از قدرت خود را از دست داده است.
بر اساس گزارشها، «دونالد ترامپ» رئیسجمهور آمریکا و «مسعود پزشکیان» رئیسجمهور ایران بهصورت الکترونیکی تفاهمنامهای را با هدف پایان دادن به درگیریها و بازگشایی تنگه هرمز امضا کردهاند.
همچنین ترامپ اعلام کرده است که دوره ۶۰ روزه مذاکرات برای دستیابی به توافق نهایی درباره برنامه هستهای ایران، یک ضربالاجل قطعی و غیرقابل تمدید نیست.
این موضع باعث افزایش خوشبینی سرمایهگذاران نسبت به روند مذاکرات و کاهش نگرانیها درباره تشدید تنشهای منطقهای شده است.
فدرال رزرو همچنان عامل محدودکننده رشد طلا
در حالی که افت ارزش دلار به نفع طلا عمل کرده، سیاست پولی فدرال رزرو همچنان مانعی جدی بر سر راه رشد بیشتر این فلز گرانبها محسوب میشود.
بانک مرکزی آمریکا در نخستین نشست تحت ریاست «کوین وارش» نرخ بهره را در محدوده 3.50 تا 3.75 درصد بدون تغییر حفظ کرد.
اما همزمان لحن سیاستگذاران بهطور محسوسی انقباضیتر شد.
فدرال رزرو در بیانیه خود اشارههای قبلی به احتمال کاهش نرخ بهره را حذف کرد و در پیشبینیهای جدید خود نرخ بهره پایان سال را از 3.4 درصد به 3.8 درصد افزایش داد.
این موضوع نشان میدهد اعضای کمیته بازار آزاد اکنون احتمال افزایش نرخ بهره را بیش از گذشته جدی میدانند.
در واکنش به این تغییرات، بازارها اکنون حدود ۸۵ درصد احتمال میدهند فدرال رزرو در نشست ماه دسامبر نرخ بهره را ۰.۲۵ درصد افزایش دهد.
افزایش بازده اوراق خزانهداری آمریکا نیز نتیجه مستقیم همین انتظارات بوده است؛ عاملی که معمولاً برای طلا منفی ارزیابی میشود، زیرا نگهداری دارایی بدون سودی مانند طلا را کمتر جذاب میکند.
تمرکز بازار بر دادههای اقتصادی آمریکا
سرمایهگذاران اکنون در انتظار انتشار شاخص تولید فدرال رزرو فیلادلفیا و آمار هفتگی درخواستهای اولیه بیمه بیکاری آمریکا هستند.
علاوه بر این، اظهارات اعضای بانفوذ فدرال رزرو میتواند مسیر کوتاهمدت دلار و طلا را تحت تأثیر قرار دهد.
تحلیل تکنیکال طلا
از دیدگاه تکنیکال، طلا همچنان در یک ساختار نسبتاً نزولی قرار دارد.
محدوده ۴۳۵۰ تا ۴۳۶۰ دلار که شامل میانگین متحرک نمایی ۲۰۰ روزه و سطح ۳۸.۲ درصد اصلاح فیبوناچی افت اخیر است، مهمترین مقاومت کوتاهمدت بازار محسوب میشود.
شاخص قدرت نسبی (RSI) در محدوده ۴۴ قرار دارد که نشاندهنده ضعف نسبی مومنتوم صعودی است. با این حال، اندیکاتور MACD نشانههایی از کاهش فشار فروش را نشان میدهد.
در صورت عبور پایدار قیمت از محدوده ۴۳۶۰ دلار، اهداف بعدی در سطوح ۴۴۶۱، ۴۵۶۲، ۴۷۰۵ و سپس ۴۸۸۷ دلار قرار خواهند داشت.
در سمت مقابل، نخستین حمایت مهم طلا در محدوده ۴۲۳۷ دلار دیده میشود و پس از آن سطح ۴۰۳۶ دلار بهعنوان حمایت کلیدی بازار شناخته میشود.
چشمانداز بازار
در کوتاهمدت، روند طلا تحت تأثیر دو عامل متضاد قرار دارد؛ از یک سو کاهش تنشهای ژئوپلیتیکی و ضعف دلار از قیمتها حمایت میکند و از سوی دیگر سیاست انقباضی فدرال رزرو و احتمال افزایش نرخ بهره، مانع از شکلگیری یک روند صعودی قدرتمند میشود.
به همین دلیل، معاملهگران برای اطمینان از ادامه روند صعودی، منتظر عبور قطعی طلا از مقاومت ۴۳۶۰ دلاری و انتشار دادههای اقتصادی جدید آمریکا خواهند ماند.
برای دسترسی به چارت زنده قیمت اونس جهانی طلا از این لینک استفاده نمایید: چارت اونس طلا
